Carteras de inversión diversificadas: cómo construir una (+ ejemplos)

27 de octubre de 2021Finanzas personales

Si desea generar riqueza y tomar las medidas adecuadas para sus inversiones, debe comenzar por crear una cartera diversificada. A continuación le mostramos cómo crear su propia cartera diversificada, con ejemplos que puede seguir.

¿Has implementado las tácticas de mi libro y estás listo para lo que sigue? Si es así, haga clic aquí para acceder a mi sistema avanzado de administración de dinero en qué invierto, con quién trabajo, cómo me protejo, qué compro y cómo cambiaron a medida que avancé.

¿Nuevo en IWT?

• Vea al fundador Ramit Sethi en Netflix
• Obtenga el libro más vendido del NYT
• Mira el podcast

Y únase a los más de 800.000 lectores que reciben nuestro boletín informativo Rich Life Insiders:

Tabla de contenido

1. ¿Qué es la diversificación?
2. ¿Por qué es importante la diversificación?
3. Desglose de diversificación por edad
4. Diversificación versus asignación de activos
5. Componentes de una cartera bien diversificada
6. Dinero
7. Componentes adicionales de la diversificación
8. Ejemplo n.º 1 de cartera de inversiones diversificada: el modelo Swensen
9. Ejemplo de cartera de inversiones diversificada n.º 2: ejemplo de cartera diversificada de Ramit Sethi
10. Reflexiones finales sobre las carteras de inversión diversificadas

¿Qué es la diversificación?

¿Alguna vez has escuchado el dicho: “No pongas todos los huevos en la misma canasta”? Ese es el mismo principio que impulsa a los inversores a diversificar sus inversiones.

Cuando diversifica sus inversiones, distribuye su dinero entre diferentes opciones de inversión para reducir el riesgo que conlleva la inversión. En otras palabras, los inversores utilizan la diversificación para evitar las enormes pérdidas que pueden ocurrir si ponen todos sus huevos en una sola canasta.

Por ejemplo, cuando diversifica, asigna una parte de sus inversiones a operaciones bursátiles más riesgosas, que distribuye entre diferentes tipos de acciones y empresas. Al diversificar, también invierte dinero en inversiones más seguras, como bonos o fondos mutuos , para ayudar a equilibrar su cartera.

La idea detrás de la diversificación es que se evite depender de un tipo de inversión u otro. Cuando una de sus inversiones cae, las otras actúan como un salvavidas para su dinero, proporcionando rendimientos sólidos hasta que se estabilicen inversiones más riesgosas.

¿Por qué es importante la diversificación?

La falta de diversificación puede causar grandes problemas a su dinero. Eso es porque:

• Invertir con el objetivo principal de ganar dinero de inmediato es una forma fácil de perder. Cualquier cosa puede pasar en el futuro. Las acciones caen, los mercados colapsan y se producen fluctuaciones y correcciones.
• Tampoco basta con diversificar los tipos de acciones en las que se invierte. Desea centrarse en diferentes tipos de acciones, no solo en acciones de tecnología o energía, pero si todo el mercado cae o si se produce una corrección, necesitará otras inversiones para ayudar a equilibrarlo.
• Tener una variedad de inversiones en su cartera es la única forma de equilibrar las caídas del mercado. Si no diversifica, confía en la idea de que sus inversiones siempre tendrán el resultado que usted desea. Y, si le preguntas a cualquier inversor experimentado, ese no es el mejor plan.

Digamos que cree que las acciones tecnológicas son el futuro. La industria tecnológica está creciendo a un ritmo monumental y hasta ahora ha tenido suerte con sus compras de acciones tecnológicas. Entonces, toma todo el dinero de su inversión y lo invierte en la compra de acciones de empresas tecnológicas de gran capitalización.

Ahora digamos que las acciones tecnológicas tienen una trayectoria ascendente pronunciada, lo que le genera toneladas de dinero con su inversión. Sin embargo, unos meses más tarde, las malas noticias sobre el sector tecnológico aparecen en los titulares y provocan que las acciones de los cajeros automáticos se desplomen, haciéndole perder toneladas de dinero en el proceso. ¿Qué recurso tiene además de vender con pérdidas o mantener y esperar que se recuperen?

Ahora, supongamos que invirtió mucho en acciones tecnológicas de gran capitalización, pero también invirtió en acciones de energía de pequeña capitalización o acciones minoristas de mediana capitalización, así como en algunos fondos mutuos, para equilibrarlo. Si bien los otros tipos de inversiones tienen rendimientos más bajos, también son consistentes.

Cuando sus acciones tecnológicas seguras caen en picada, sus inversiones más seguras ayudan a protegerlo con rendimientos continuos y puede afrontar mejor las pérdidas de las inversiones más riesgosas que realizó.

Por eso es importante la diversificación. Protege su dinero y al mismo tiempo le permite realizar inversiones más riesgosas con la esperanza de obtener mayores recompensas.

Desglose de diversificación por edad

La diversificación es importante a cualquier edad, pero hay momentos en los que puedes y debes ser más arriesgado con lo que inviertes. De hecho, la mayoría de los expertos en dinero alientan a los inversores más jóvenes a centrarse principalmente en inversiones más riesgosas y luego cambiar a inversiones menos riesgosas con el tiempo.

La regla general es que debes restar tu edad de 100 para obtener el porcentaje de tu cartera que debes mantener en acciones. Esto se debe a que cuanto más se acerca la edad de jubilación, menos tiempo se tiene para recuperarse de las caídas de las acciones.

Por ejemplo, cuando tengas 45 años, deberías mantener el 65% de tu cartera en acciones. Así es como se desglosa por década:

• Inversor de 20 años: 80% acciones y 20% inversiones más seguras, como fondos mutuos o bonos
• Inversor de 30 años: 70% acciones y 30% inversiones más seguras, como fondos mutuos o bonos
• Inversor de 40 años: 60% acciones y 40% inversiones más seguras, como fondos mutuos o bonos
• Inversor de 50 años: 50% acciones y 50% inversiones más seguras, como fondos mutuos o bonos
• Inversor de 60 años: 40% acciones y 60% inversiones más seguras, como fondos mutuos o bonos
• Inversor de 70 años: 30% en acciones y 70% en inversiones más seguras, como fondos mutuos o bonos

Diversificación versus asignación de activos

Si bien a menudo se hace referencia a la asignación de activos y la diversificación como lo mismo, no lo son. Estas dos estrategias ayudan a los inversores a evitar grandes pérdidas en sus carteras y funcionan de manera similar, pero hay una gran diferencia.

La diversificación se centra en invertir de diferentes formas utilizando la misma clase de activos, mientras que la asignación de activos se centra en invertir en una amplia gama de clases de activos para reducir el riesgo.

Cuando diversifica su cartera, se concentra en invertir en una sola clase de activos, como acciones, y profundiza en esa clase con sus inversiones.

Eso podría significar invertir en una variedad de acciones que incluyen acciones de gran capitalización, acciones de mediana capitalización, acciones de pequeña capitalización y acciones internacionales y podría significar variar sus inversiones entre una variedad de diferentes tipos de acciones, ya sean minoristas, tecnología, energía o algo completamente distinto, pero la clave aquí es que todos son la misma clase de activo: acciones.

La asignación de activos, por otro lado, significa que usted invierte su dinero en todas las categorías o clases de activos. Parte del dinero se invierte en acciones y algunos de sus fondos de inversión se invierten en bonos y efectivo u otro tipo de clase de activo. Existen varios tipos de clases de activos, pero las opciones más comunes incluyen:

• Cepo
• Los fondos de inversión
• Cautiverio
• Dinero

También existen clases de activos alternativas, que incluyen:

• Bienes raíces o REIT
• Materias primas
• Acciones internacionales
• Mercados emergentes

Al utilizar una estrategia de asignación de activos, la clave es elegir el equilibrio adecuado entre clases de activos de alto y bajo riesgo para invertir y asignar el porcentaje correcto de sus fondos para disminuir el riesgo y aumentar la recompensa.

Por ejemplo, como inversionista de 30 años, la regla general dice que debe invertir un 70% en inversiones más riesgosas y un 30% en inversiones más seguras para asegurarse de maximizar el riesgo frente a la recompensa.

Bueno, podría asignar el 70% de su inversión a una combinación de inversiones más riesgosas, incluidas acciones, REIT, acciones internacionales y mercados emergentes, distribuyendo ese 70% entre todos estos tipos de clases de activos. El otro 30% debería destinarse a inversiones menos riesgosas, como bonos o fondos mutuos, para reducir el riesgo de pérdidas.

Al igual que con la diversificación, la razón por la que se hace esto es que ciertas clases de activos tendrán un desempeño diferente dependiendo de cómo respondan a las fuerzas del mercado, por lo que los inversionistas distribuyen sus inversiones entre asignaciones de activos para ayudar a proteger su dinero de las crisis.

Aprenda cómo optimizar sus inversiones en función de su edad con nuestro artículo Asignación de activos por edad .

El mundo quiere que seas vainilla…

…pero no tienes por qué seguir el mismo camino que los demás. ¿Cómo sería si diseñaras una vida rica en tus propios términos? Responda nuestro cuestionario y descúbralo:

Haz la prueba

Componentes de una cartera bien diversificada

Para tener una cartera bien diversificada, es importante contar con los activos adecuados que generen ingresos en la combinación. Los mejores ejemplos de diversificación de cartera incluyen:

Cepo

Las acciones son un componente importante de una cartera bien diversificada. Cuando posee acciones, es propietario de una parte de la empresa.

Las acciones se consideran más riesgosas que otros tipos de inversiones porque son volátiles y pueden reducirse muy rápidamente. Si el precio de sus acciones cae, su inversión podría valer menos dinero de lo que pagó si decide venderlas.

Pero ese riesgo también puede dar sus frutos. Las acciones también ofrecen la oportunidad de un mayor crecimiento a largo plazo, razón por la cual les gustan a los inversores.

Si bien las acciones son algunas de las inversiones más riesgosas, existen alternativas más seguras. Por ejemplo, puedes optar por fondos mutuos como parte de tu estrategia.

Cuando posee acciones en un fondo mutuo, posee acciones en una empresa que compra acciones de otras empresas, bonos u otros valores. El objetivo de un fondo mutuo es reducir el riesgo de invertir en el mercado de valores, por lo que suelen ser más seguros que otros tipos de inversión.

Cautiverio

Los bonos también se utilizan para crear una cartera bien diversificada. Cuando compras un bono, estás prestando dinero a cambio de intereses durante un período de tiempo fijo.

Los bonos suelen considerarse más seguros y menos volátiles porque ofrecen una tasa de rendimiento fija. Y pueden actuar como un colchón contra los altibajos del mercado de valores.

La desventaja es que los rendimientos son menores y se adquieren a más largo plazo. Dicho esto, hay opciones, como los bonos de alto rendimiento y ciertos bonos internacionales, que ofrecen rendimientos mucho más altos, pero conllevan más riesgo.

Dinero

El efectivo es otro componente de una cartera sólida e incluye dinero líquido y el dinero que tiene en sus cuentas corrientes y de ahorro, así como certificados de depósito o CD, y letras de ahorro y del tesoro. El efectivo es la clase de activo menos volátil, pero la seguridad del efectivo se paga con rendimientos más bajos.

Componentes adicionales de la diversificación

También hay otros componentes de la diversificación. Al igual que con otras clases de activos, algunos inversores utilizan estos activos alternativos para proteger aún más sus carteras. Éstas incluyen:

Bienes raíces o REIT

También puede utilizar fondos inmobiliarios, incluidos fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT), para diversificar su cartera y brindar protección contra los riesgos de otros tipos de inversiones .

Los fondos inmobiliarios funcionan de manera similar a los fondos mutuos, pero en lugar de invertir en una empresa que compra acciones en bonos, acciones y otros valores comunes, está invirtiendo en una empresa que posee, opera o financia bienes raíces que generan ingresos, como apartamentos de unidades múltiples o propiedades de alquiler.

Fondos de asignación de activos

Un fondo de asignación de activos es un fondo creado para ofrecer a los inversores una cartera diversificada de inversiones que se distribuye en varias clases de activos. En otras palabras, estos fondos ya están diversificados para los inversores, por lo que a menudo son el único fondo necesario para que los inversores tengan una cartera diversificada.

Acciones Internacionales

Los inversores también tienen la opción de invertir en acciones internacionales para diversificar sus carteras. Estas acciones, emitidas por empresas no estadounidenses, pueden ofrecer enormes rendimientos potenciales, pero como ocurre con cualquier otra inversión que ofrece la posibilidad de obtener grandes beneficios, también pueden ser extremadamente riesgosas.

Ejemplo n.º 1 de cartera de inversiones diversificada: el modelo Swensen

Sólo por diversión, queremos mostrarle la cartera diversificada de David Swensen. David dirige el legendario fondo de Yale y durante más de 20 años generó un sorprendente rendimiento anualizado del 16,3% , mientras que la mayoría de los gerentes ni siquiera pueden superar el 8%.

Eso significa que ha DUPLICADO el dinero de Yale cada cuatro años y medio desde 1985 hasta hoy, y su cartera está por encima.

David es el Michael Jordan de la asignación de activos y pasa todo su tiempo ajustando el 1% aquí y el 1% allá.

No es necesario que hagas eso. Todo lo que necesita hacer es considerar la asignación de activos y la diversificación en su propia cartera y estará muy por delante de cualquiera que intente elegir acciones.

Su excelente sugerencia sobre cómo puede asignar su dinero:

CLASE DE ACTIVOS	% DESCOMPONER
Acciones nacionales	30%
Fondos inmobiliarios	20%
Bonos del gobierno	15%
Acciones internacionales del mundo desarrollado	15%
Valores del Tesoro protegidos contra la inflación	15%
Acciones de mercados emergentes	5%
TOTAL	100%

¿Qué observa sobre esta asignación de activos?

Ninguna opción representa una parte abrumadora de la cartera.

Como lo ilustra el estallido de la burbuja tecnológica en 2001 y también el estallido de la burbuja inmobiliaria de 2008, cualquier sector puede caer en cualquier momento. Cuando lo haga, no querrás que arrastre toda tu cartera con él. Como sabemos, un menor riesgo generalmente equivale a una menor recompensa.

PERO lo mejor de la asignación de activos es que realmente se puede reducir el riesgo manteniendo un rendimiento sólido. Es por eso que el modelo Swensen es un excelente ejemplo de cartera diversificada en el que basar su cartera.

Ejemplo de cartera de inversiones diversificada n.º 2: ejemplo de cartera diversificada de Ramit Sethi

Esta es mi cartera de inversiones personal.

Las clases de activos se desglosan así:

CLASE DE ACTIVOS	% DESCOMPONER
Dinero	2%
Cepo	83%
Cautiverio	15%
TOTAL	100%

Aquí hay tres elementos de contexto para que comprenda el POR QUÉ detrás de los números:

Fondos de ciclo de vida: la base de mi cartera

Para la mayoría de las personas, recomiendo que la mayoría de las inversiones se realicen en fondos de ciclo de vida (también conocidos como fondos con fecha objetivo).

Recuerde: la asignación de activos lo es todo.Es por eso que elijo principalmente fondos con fecha objetivo que automáticamente hacen el reequilibrio por él. Es una obviedad para alguien que:

1. Le encanta la automatización.
2. No quiere preocuparse por reequilibrar una cartera todo el tiempo.

Trabajan diversificando sus inversiones según su edad. Y, a medida que envejece, los fondos con fecha objetivo ajustan automáticamente su asignación de activos.

Veamos un ejemplo:

Si planea jubilarse en unos 30 años, un buen fondo con fecha objetivo para usted podría ser el Fondo Vanguard Target Retirement 2050 (VFIFX). El 2050 representa el año en el que probablemente te jubilarás.

Dado que aún falta mucho para 2050, este fondo contendrá inversiones más riesgosas, como acciones. Sin embargo, a medida que nos acercamos cada vez más al año 2050, el fondo se ajustará automáticamente para contener inversiones más seguras, como los bonos, porque nos acercamos a la edad de jubilación.

Sin embargo, estos fondos no son para todos. Es posible que tenga un nivel diferente de riesgo u objetivos diferentes. (En cierto momento, es posible que desee elegir fondos indexados individuales dentro y fuera de las cuentas de jubilación para obtener ventajas fiscales).

Sin embargo, están diseñados para personas que no quieren perder el tiempo reequilibrando su cartera. Para usted, la facilidad de uso que ofrecen los fondos de ciclo de vida puede compensar la pérdida de rentabilidad.

Debería invertir, pero también debería encontrar algo de tiempo para disfrutar de los frutos de sus inversiones a lo largo del camino. En el episodio 77 de mi podcast , hablo con una pareja que ha ahorrado millones, pero que les cuesta incluso tomarse unas vacaciones para relajarse y disfrutar de su dinero.

Reflexiones finales sobre las carteras de inversión diversificadas

Como inversor, nunca es aconsejable poner todos los huevos en la misma cesta. La clave es encontrar la estrategia adecuada, ya sea centrándose en una categoría de activos y apostando por una amplia gama de inversiones dentro de esa categoría o distribuyendo sus inversiones entre todas las clases de activos.

Cualquiera de los tipos de estrategia de inversión puede ayudar a reducir el riesgo y al mismo tiempo aumentar las posibilidades de obtener recompensas, que es de lo que se trata la inversión. Asegúrese de investigar y tener el enfoque adecuado para sus necesidades, y podrá aprovechar los beneficios que ofrece una cartera bien diversificada.

13 de febrero de 2024¿Qué es un modelo de negocio de suscripción? Una guía detallada

13 de febrero de 2024Cómo crear un canal de YouTube: una guía paso a paso

13 de febrero de 2024Cómo convertirse en un especialista en marketing digital en 2024 (el único manual que necesita)